Lifecycle beleggen is een beleggingsstrategie waarbij je beleggingsmix automatisch wordt aangepast aan je leeftijd. Ben je jong? Dan beleg je offensiever, met meer aandelen. Naarmate je pensioendatum dichterbij komt, schuift de mix naar defensievere beleggingen, zoals obligaties. Zo hoef je zelf niets te doen en wordt je risico vanzelf afgebouwd. In dit artikel beantwoorden we de meestgestelde vragen over lifecycle beleggen en hoe het werkt binnen box 3.
Wat is lifecycle beleggen en hoe werkt het?
Lifecycle beleggen is een slimme manier van beleggen waarbij je portefeuille automatisch meegroeit met je levensfase. Het principe is simpel: wanneer je jong bent en je pensioendatum nog ver weg ligt, kun je meer risico nemen. Je hebt immers tijd om eventuele koersdalingen uit te zitten. Naarmate je ouder wordt en je pensioen dichterbij komt, wordt je beleggingsmix stapsgewijs defensiever.
Hoe werkt dit in de praktijk? Een lifecyclefonds bestaat doorgaans uit twee delen: een groeifonds met voornamelijk aandelen en een inkomensfonds met voornamelijk obligaties. In het begin zit een groter deel van je geld in het groeifonds. Dit biedt meer kansen op rendement, maar ook meer schommelingen. Naarmate de jaren verstrijken, verschuift je geld geleidelijk naar het inkomensfonds. Obligaties zijn over het algemeen stabieler dan aandelen.
De onderliggende logica is helder. Stel je voor dat je dertig jaar bent en de beurs daalt flink. Geen paniek, want je hebt nog decennia om dit te herstellen. Maar stel dat je zestig bent en hetzelfde gebeurt vlak voor je pensioen. Dan heb je een probleem. Lifecycle beleggen voorkomt dit door je risico tijdig af te bouwen.
Waarom wordt lifecycle beleggen vaak gebruikt voor pensioenopbouw?
Lifecycle beleggen en pensioenopbouw zijn een logische combinatie. Pensioen is namelijk een typisch langetermijndoel waarbij je weet wanneer je het geld nodig hebt: rond je pensioendatum. Die voorspelbaarheid maakt lifecycle beleggen zo geschikt. Het fonds weet precies wanneer het risico moet afbouwen.
Een groot voordeel is het automatische risicobeheer. Je hoeft zelf niets te doen. Geen ingewikkelde beslissingen over wanneer je moet switchen van aandelen naar obligaties. Het fonds regelt dit voor je, maand na maand, jaar na jaar. Dit is vooral fijn als je geen zin of tijd hebt om je continu met je beleggingen bezig te houden.
Daarnaast beschermt lifecycle beleggen je tegen emotionele beslissingen. Veel beleggers verkopen in paniek wanneer de koersen dalen en kopen juist wanneer alles al duur is. Door het automatische karakter van lifecycle beleggen voorkom je deze valkuilen. Je blijft gewoon belegd volgens het plan.
Voor zzp’ers en zelfstandigen is dit extra relevant. Zij bouwen vaak geen pensioen op via een werkgever en moeten het zelf regelen. Lifecycle beleggen biedt dan een laagdrempelige oplossing. Je legt in, het fonds doet de rest. Zo kun jij je focussen op je onderneming terwijl je vermogen wordt opgebouwd voor later.
Wat is het verschil tussen lifecycle beleggen en zelf je risico bepalen?
Bij lifecycle beleggen bepaalt het fonds automatisch je risicoprofiel op basis van je leeftijd of einddatum. Bij zelf beleggen kies en pas je dit risicoprofiel zelf aan. Beide benaderingen hebben voor- en nadelen die afhangen van je persoonlijke situatie en voorkeuren.
Lifecycle beleggen biedt gemak. Je hoeft niet na te denken over de verdeling tussen aandelen en obligaties. Het fonds past dit automatisch aan. Dit is ideaal als je weinig beleggingskennis hebt of simpelweg geen tijd wilt besteden aan het beheren van je portefeuille.
Zelf je risico bepalen geeft meer controle. Misschien vind je dat je op vijftigjarige leeftijd nog prima meer risico kunt nemen omdat je andere inkomstenbronnen hebt. Of je wilt juist eerder afbouwen omdat je eerder met pensioen wilt. Met een eigen risicoprofiel kun je dit precies afstemmen op jouw situatie.
Het nadeel van zelf bepalen is dat het kennis en discipline vraagt. Je moet weten wanneer je moet aanpassen en dat ook daadwerkelijk doen. Veel mensen stellen dit uit of vergeten het helemaal. Bij lifecycle beleggen gebeurt het vanzelf, zonder dat je eraan hoeft te denken.
Bij ons kun je overigens kiezen. Je kunt beleggen volgens onze standaardlifecycle, maar je kunt ook afwijken en de verdeling tussen aandelen en obligaties zelf bepalen. Zo heb je het beste van beide werelden.
Hoe bouwt een lifecyclefonds het risico af naarmate je ouder wordt?
Een lifecyclefonds gebruikt een zogenoemd glidepath, oftewel een afbouwpad. Dit is een vooraf bepaald schema dat aangeeft hoe de verdeling tussen offensieve en defensieve beleggingen verandert naarmate je einddatum nadert. Het fonds volgt dit pad automatisch.
In de praktijk betekent dit dat je portefeuille langzaam verschuift van aandelen naar obligaties en andere stabielere beleggingen. Aandelen bieden meer groeipotentieel, maar schommelen ook meer in waarde. Obligaties, en dan vooral groene obligaties, zijn over het algemeen stabieler, maar leveren minder rendement op.
Verschillende aanbieders maken verschillende keuzes in hun glidepath. Sommige fondsen zijn zeer offensief en houden tot op latere leeftijd veel aandelen aan. Andere zijn zeer defensief en beginnen eerder met afbouwen. Er is geen goed of fout; het hangt af van je persoonlijke situatie en risicotolerantie.
Wij herbalanceren maandelijks de portefeuille. Dit betekent dat we elke maand kijken of de verdeling nog klopt en waar nodig aanpassen. Door dit regelmatig te doen, blijft je portefeuille in lijn met het afbouwpad. Je merkt er zelf niets van; het gebeurt automatisch op de achtergrond.
Is lifecycle beleggen geschikt voor iedereen die pensioen opbouwt?
Lifecycle beleggen past bij veel mensen, maar niet per se bij iedereen. Of het geschikt is voor jou hangt af van verschillende factoren, zoals je beleggingshorizon, risicotolerantie en hoeveel betrokkenheid je wilt bij je beleggingen.
Lifecycle beleggen is vooral geschikt als je:
- een duidelijke einddatum hebt, zoals je pensioendatum
- geen zin of tijd hebt om je beleggingen actief te beheren
- liever automatisch risico afbouwt dan zelf beslissingen te nemen
- rust in je hoofd wilt over je pensioenopbouw
Een andere beleggingsstrategie past mogelijk beter als je veel beleggingskennis hebt en graag zelf aan de knoppen draait. Of als je financiële situatie afwijkt van de standaard, bijvoorbeeld omdat je meerdere pensioenpotjes hebt of andere grote inkomstenbronnen verwacht.
Het mooie is dat je niet hoeft te kiezen tussen alles of niets. Veel mensen combineren lifecycle beleggen voor hun pensioen met andere beleggingen daarbuiten. Zo houd je het simpel waar het kan en flexibel waar het moet.
Wil je ontdekken welke aanpak bij jou past? Maak een belafspraak met onze experts of neem direct contact op. Je krijgt een echt mens aan de telefoon die je kan helpen bij het maken van een keuze.
De informatie in dit artikel is algemeen van aard en vormt geen persoonlijk financieel of beleggingsadvies. Beleggen brengt risico’s met zich mee. Je kunt je inleg verliezen.